ส่องหุ้นร้อน 11/11/67

ราคาหุ้นของ PTTGC ปิดตลาดภาคเช้าไปที่ 25.50 บาท ลดลง 1.50 บาท หรือ 5.56% หลังแจ้งผลการดำเนินงานไตรมาส 3/67 ขาดทุนสุทธิ 19,312.14 ล้านบาท เทียบกับช่วงเดียวกันปีก่อน กำไร 1,426.67 ล้านบาท ขณะที่ผลงาน 9 เดือน/2567อยู่ที่ -18,072.42 ล้านบาท

อย่างไรก็ตาม บล.ทิสโก้ ปรับคำแนะนำเป็น "ซื้อ"  โดยการประมาณการกำไรปี 2025F-26F เพิ่มขึ้น 2.0 พันล้านบาท จากการปรับโครงสร้างสินทรัพย์ เทียบกับ 4.1 พันล้านบาท ที่ผู้บริหารแนะนำ โดยให้มูลค่าที่เหมาะสมเป็น 30.00 บาท (จาก 27.00 บาท) อ้างอิงจาก EV/EBITDA สิ้นปี 2025F ที่ 8.2 เท่า (ก่อนหน้านี้ กลางปี 2025F) ซึ่งสอดคล้องกับค่าเฉลี่ยในอดีต ความเสี่ยงด้าน downside ที่สำคัญ : ส่วนต่างกำไรที่ต่ำลง และการเจรจาต่อรองสัญญาจัดหาก๊าซให้กับ PTT